AMM自动做市机制下的交易为什么会产生价格滑点，并带来无偿损失呢？
理论上，公开市场上的任何一笔交易都会对标的物价格带来影响，造成标的物价格变动，这种影响和变动或大或小，或直接或潜在。但这种交易实际上隐含了一个前提，即我们在交易中都会默认存在一个基准，也就是衡量标的物价格的结算货币购买力。我们通常都认为结算货币的购买力是不变的，所有价格变动也都是以这种结算货币的购买力为基准的。
AMM自动做市机制并不存在这样一个基准。每一笔交易的发生都会对交易对双边价格带来变化。其实日常生活中的交易，我们自以为货币购买力是恒定的，不会发生改变，但实际上在交易行为发生的同时，货币购买力就已经发生了改变，只不过这种改变相对来说比较小，影响力也比较弱。
AMM自动做市策略下，我们按照当前交易对价格按比例（汇率）双边同时注入流动性，当交易发生的时候自然会带来交易对双边价格的调整。无论是对流动性提供者还是交易发起者，这个时候如果我们以交易对双边价格中的一边为基准价格，对交易收益进行衡量，则有可能会带来收益，也可能会带来损失。更进一步，在AMM自动做市情况下，我们通常是以交易对双边价格相对美元或USDT的价格变动来衡量我们的收益，而不是以交易对单边价格为基准衡量整体收益。这就使得情况变得更加复杂，也因此就产生了交易对双边价格相对美元或USDT的变动而带来的所谓无偿损失。
NFT聚合器Gem已集成NFT交易自动做市商sudoAMM合约:4月27日消息，专门为NFT交易设计的自动做市商（AMM）sudoAMM计划用于以太坊主网，旨在成为其他NFT项目的基础设施。
sudoAMM联合创始人0xmons表示正在测试用户界面（UI）。0xmons最近在推特上公布一笔交易，该交易已使用其于4月24日部署的合约。此外，据NFT聚合器Gem首席开发者Vasa称，Gem已经集成sudoAMM合约，很快将添加至用户界面。
sudoAMM允许用户使用自定义联合曲线（Bonding Curve）来分别存入ETH、某个系列NFT或者同时存入ETH和NFT。这允许用户通过将ETH部署到池中来设置限价单，并在链上承诺以选定的价格购买特定系列的NFT。同样，用户将能够存入选定系列的 NFT，以固定价格或联合曲线出售代币。（The Defiant）[2022/4/27 2:34:38]
其实传统市场交易也面临同样的情况，只是因为交易结算的货币参照体系不同，因此产生了不同的感观认识。此外，在传统市场中，为了防止价格大起大落或有人操纵市场，传统交易所一般会采用以下几种手段，以保证交易价格的相对平稳。一是限制每手交易的最大数量，防止单笔交易对价格造成过大冲击；二是对价格实施每日涨跌停板制度；三是实行必要的熔断措施。
Evmos AMM项目Diffusion Finance公布空投细节，申领流程将于本周公布:3月3日，Evmos AMM项目Diffusion Finance发布空投详细信息，Diffusion将向Uniswap社区空投500万枚DIFF，满足以下任意一项条件的用户将获得空投：一、2021年12月31日钱包中至少有401枚UNI的用户；
二、在12月31日之前至少在Uniswap上花费1ETH手续费的用户；
三、将为OSMO质押者空投500万枚DIFF，具体为使用Frens或Binary验证器质押OSMO的地址，并将在3月3日进行最后一次快照；
四、将向Evmos社区空投1000万枚DIFF，其中60%将分配给质押者，40%将分配给Osmosis上的EvmosLP；
五、将向Diffusion上提供至少30天的流动性的LP分配500万枚DIFF，向早期交易者分配100万枚DIFF。
六、Diffusion还将向Juno质押者发放空投，快照在接下来2周内连续拍摄。
空投的申领流程和细节将于本周公布。[2022/3/3 13:34:30]
AMM自动做市制度刚刚起步，规则相对简单，对AMM自动做市机制的边界也缺少学术上的深入讨论，而且还是7×24小时连续交易，资金池容量小，市场深度浅，对交易又缺少限制，因此容易造成较大幅度的价格滑点，带来无偿损失。 AMM自动做市策略下的DEX如果能对传统交易市场的一些措施进行适当改进，并加强对AMM自动做市机制学术理论上的探讨，防止价格大涨大落以及单边市出现，应该能够对目前的价格滑点问题带来新的启发，也能为流动性提供者规避无偿损失。
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